Подходы к формированию финансовой структуры предприятия


Финансовая структура строится на основе организационной. И во многом эффективность построенной финансовой структуры зависит от действующего распределения функций между подразделениями компании. Она является своего рода «комбинацией» оргструктуры и ответственности за результаты. То есть, ее базой служит организационная структура, которая претерпевает следующие преобразования:

1) каждое подразделение «диагностируется» по критерию финансовой ответственности, то есть по виду финансового показателя (доход/ расход/ маржинальный доход/ прибыль/ рентабельность), которые они способны контролировать в процессе своей деятельности, и им присваивается статус соответствующего ЦФО;

2) финансовая структура выстраивается из ЦФО, которые, подобно подразделениям в оргструктуре, увязываются в определенную иерархию.

Существует два основных фактора, влияющих на формирование финансовой структуры компании: стратегия компании; организационная структура компании.

На рисунке показана логическая последовательность разработки финансовой структуры компании.

Разработка финансовой структуры компании

Первым шагом разработки является формирование иерархического списка центров финансовой ответственности, то есть определение перечня ЦФО и их связи в виде графической схемы. Второй шаг определяет, какие виды ЦФО могут быть в данной компании. Как уже указывалось выше, всего может существовать четыре типа центров финансовой ответственности: центры затрат, центры доходов, центры прибыли и центры инвестиций. Но при этом не обязательно, чтобы в каждой компании были ЦФО всех четырех типов. Третьим шагом является формирование организационного состава центров финансовой ответственности, при этом по каждому ЦФО определяются структурные звенья, входящие в данный ЦФО. Как уже отмечалось ранее, в идеале каждое подразделение компании должно иметь статус ЦФО. По мере развития системы бюджетирования к этому и нужно стремиться, так как такое увеличение количества ЦФО позволит находить все больше резервов повышения эффективности, что, несомненно, позволит улучшить финансово-экономическое состояние компании. Но здесь нужно еще отметить, что, по крайней мере, на первой итерации лучше не делать финансовую структуру слишком большой и сложной. В частности, не стоит вводить большое количество ЦФО и делать финансовую структуру иерархической в том смысле, что вводить составные ЦФО. Таким образом, первая версия финансовой структуры компании должна иметь вид, представленный на рисунке 4.

Рис. 4. Пример графической схемы одноуровневой финансовой структуры

Естественно, что у каждой компании будет свое количество ЦФО, а не обязательно пять, как изображено на этом рисунке. В данном случае речь идет о том, что она не должна иметь более сложный вид, например, такой, который представлен на рисунке.

Рис. Графическая схема двухуровневой финансовой структуры

Если компания имеет достаточно сложную и многоуровневую организационную структуру, то даже и в этом случае финансовая структура может иметь достаточно простой вид. Этого можно добиться за счет того, что статус ЦФО присваивается не службе или дирекции, а подразделениям, которые входят в ее состав. Четвертый шаг — классификация центров финансовой ответственности, то есть определение типа каждого ЦФО. На пятом шаге строится граф-схема финансовой структуры. Другими словами, формируется графическое представление структуры ЦФО. При разработке финансовой структуры, естественно, может возникнуть множество вопросов. Все эти вопросы можно разбить на две группы.

1. Первоочередные общие вопросы: сколько центров финансовой ответственности выделять в компании; делать ли составные ЦФО; как классифицировать выделенные ЦФО.

Частные (конкретные) вопросы, связанные со спецификой деятельности компании и теми условиями, в которых сейчас приходится работать компании.

Ответы на первоочередные общие вопросы: при первом построении финансовой структуры следует выделять как можно меньше центров финансовой ответственности; не следует вводить большое число составных ЦФО. В первом варианте финансовой структуры их лучше вообще не создавать.



Категория: Новости. Дата публикации: 3 Март, 2010.