Структура банковского сектора


Универсальная – не существует законодательных ограничений на виды банковских операций, и у банков нет стремления ограничивать свои функции.

Сегментированная – либо существуют законодательные ограничения на виды банковских операций, либо банки сознательно ограничивают себя в спектре операций (существуют предпочтения одних сегментов финансового рынка другим).

Пример тяготения к универсальности – Франция (даже почта осуществляет банковские операции – можно открыть депозит), Германия..; тяготение к сегментации – США (жесткое деление на виды операций – КБ, сбербанки, свои органы контроля и надзора и т.д.), Япония. Россия с неустоявшимся законодательством дрейфует между.

Достоинства универсальной – банки стремятся работать на тех сегментах финансового рынка (либо для инвестирования, либо для портфеля депозитов), которые наиболее доходны (привлекательны) с их точки зрения. Недостаток – часть секторов экономики может оказаться неохваченной финансированием. Пример, Россия – перекосы: то все вкладывались на валютном рынке (до 95г), то на рынке ГКО (до 98), т.е. в фин.инструменты, не было инвестиций в реальный сектор (в производство). Может быть нужно было законодательно подправить структуру?

Достоинства сегментированной – все сектора экономики обслуживаются банковским сектором. Недостаток – банки в случае законодательных ограничений не имеют возможности предельно эффективно с их точки зрения инвестировать средства.

Замечание: может и не существовать законодательных запретов и ограничений, но банки сами ограничивают свою деятельность, т.е. наблюдается сегментация сектора. Нормальная страна – «нормальное» соотношение риск – доходность..у ФП в зависимости от рода деятельности свои предпочтения и представления о приемлемом риске, поэтому они и обживают соответствующие (рискам) сектора экономики (сегменты финансового рынка). Россия – перекосы, отсюда и недофинансирование реального (производственного) сектора.

Структура банковского сектора все время флуктуирует в ответ на меняющиеся рыночные условия. Если банки подстраиваются к меняющимся обстоятельствам (деться некуда, иначе банкротство), то почему бы и не оздоравливать банковскую систему законами, регулирующую ее структуру? (то ослаблять регулирование, то вводить ограничения)

Причины изменения структуры во времени:

- кризисы

- совершенствование технологий

- изменение целей государственной политики.. Зачем же регулировать? В сущности, регулирование ограничивает мобильность капитала, НО директивно управляя направлениями вложений банков (ф.п.), можно добиться финансирования малодоходных отраслей.

- …

Российские тенденции: крупные банки стремятся к универсализации (спектр услуг и операций максимален), мелкие – специализация (ограниченный набор операций и услуг).



Категория: экономика. Дата публикации: 25 Февраль, 2010.